。这种局面我们心知肚明，美国更加清楚时间站在他们一边。要解决上述困境的办法很少，除非我们愿意接受屈辱的合约，否则只能继续战斗下去，我本人提出的国策建议是：
第一，在细节强化、优化的基础上大致接受德国提出的4条方针，在中国问题上德国应居间调停，确保我国利益；
第二，建议苏德媾和，我国可作为中间人居间调停，使德国陆军兵力能腾出手来从中东方向夹击印度；
第三，双方应建立联席会议制度，互派高层级将领进行作战协调；
第四，德国应给与我国钢铁、船舶和其他装备支援，技术、情报方面双方各通有无，德国占领中东后保证对我国石油供应；
第五，如发动印度洋攻略，马达加斯加岛应尽快夺取并作为敝国在印度洋上军事基地，必要时须德意协同守卫。”
石原莞尔用一句话总结概括三国同盟比较可行的目标：中立苏联，先打翻英国，最后三国同盟集中力量对付美国！
如果说科尔的发言还只是最初震荡的话，号称智将的石原莞尔发言则引起了轩然大波，唯一比较和谐的是，这次陆军众多将领听到从中国撤军的字眼没那么激烈地站起来反对，因为德国和石原给他们指了一个似乎更有价值、更容易征服的目标——印度，而且还不用北上去和苏联人死拼，这是符合他们胃口的。
面对议论纷纷的会场，主持人宇垣一成沉声问山本五十六：“海相阁下，印度洋作战对海军有无困难？”
“单从作战而言海军困难不大，大不了将其当做是一次类似于珍珠港的攻击，但是……”山本五十六补充说明道，“印度洋作战从集结、出发、作战到最后返回，没有4-6个月时间是不行的，这样一来南洋方向便会面临较大问题，许多岛屿将保不住，美国人不仅会攻击绝对国防圈，甚至还可能袭扰本土。”
伏见宫博恭王补充道：“目前帝国海军仍占有优势，在印度洋领域无论是英、美单独还是与英美联合作战，我海军都有战而胜之的把握，但这个优势期恐怕没有石原次长所说的一年，估计还能剩下6-8个月。而且如山本大将所说，一旦主力西进，南洋问题便会急剧恶化。”
“不西进的话，南洋岛屿能否守住？”
“恐怕很难……”
陆军次官井上成美站起来插话道：“既然你们都赞同从中国撤兵，缩减南洋占领区域，为什么不能以这个为基础同美国人讲和呢？”
“讲和？”、“什么样条件的讲和？”会议现场议论声一片。
井上成美和山本五十六对视了一眼，得到赞许之后发言道：“山本长官和我认为可就下列条件为基础谈判：
第一，中国战场方面除华北局势特殊化，琼州岛及部分重点港口城市租借于我外，中国派遣军其余部队分批撤退，三年内撤退完毕；
第二，南京汪精卫政权应予以维系，必要时推动双方以类似于1927年‘宁汉合流、共同防共’的策略重新融合，中国承认满洲国与满蒙利益特殊化；
第三，我南洋方向控制范围后退到绝对国防圈；
第四，原南洋欧美各国殖民地独立化，即菲律宾、荷属东印度、法属印度支那半岛均自行独立并确保日本特殊利益；
第五，如美国愿意在此基础上承认帝国在东亚大陆的特殊地位，我国可退出轴心条约转而加入英美同盟并派遣海军赴欧洲作战。”
一直和东条英机不和、拟新任陆军教育总监的前田利为中将（加贺藩前田本家第16代当主，祖先是日本战国著名武将、丰臣秀吉五大老之一的前田利家）马上站起来反对：“这条件让步过大，特别是中国战场部分条件必须修改，否则打了5年仗又回到起点，怎么对得起捐躯的几十万将士？”
“那你说怎么改？”
“中国方面以目前实际控制线为基础，满蒙